変動金利
変動金利（Variable Interest Rate）とは、貸出や預金などの金融商品において、金利が一定期間ごとに変動する仕組みのことを指す。変動金利は、金融市場の動向や経済指標に基づいて定期的に見直されるため、借り手や預金者の利息額が変動する。変動金利は、通常、基準金利に一定のスプレッド（利差）を加えた金利で設定される。
変動金利の仕組み
変動金利の仕組みには以下の要素が含まれる。
1. 基準金利： 変動金利の設定には、基準金利が用いられる。基準金利には、中央銀行の政策金利（例えば、日本の短期金利やアメリカのFF金利）が一般的に使われる。この基準金利は、経済状況や金融政策に応じて変動する。
2. スプレッド： 基準金利に対して、一定のスプレッド（利差）が加えられる。スプレッドは、金融機関の利益やリスクプレミアムを反映したもので、変動金利の設定において重要な要素である。
3. 金利見直しの頻度： 変動金利は、一定期間ごとに見直される。見直しの頻度は金融機関や契約内容によって異なり、例えば、半年ごと、1年ごとなどの設定がされる。
4. 金利変更の通知： 金利が変更される際には、金融機関から通知が行われる。この通知には、変更後の金利や変更の理由、次回の見直し予定などが含まれる。
変動金利のメリットとデメリット
変動金利には、以下のようなメリットとデメリットが存在する。
メリット：
1. 低金利の恩恵： 基準金利が低い時期には、変動金利も低く抑えられるため、借入コストを低く抑えることができる。これにより、初期の利息負担が軽減される。
2. 経済状況への適応： 経済状況や金融政策の変化に応じて金利が調整されるため、経済の安定性が保たれやすい。金利の変動により、過度な金利負担を避けることができる。
3. 利息の低減可能性： 市場金利が下落した場合、変動金利の利息も低くなるため、利息支払いの負担が軽減される。利息の減少により、借入のコストが低くなる可能性がある。
デメリット：
1. 金利変動のリスク： 基準金利が上昇すると、変動金利も上昇するため、利息負担が増加するリスクがある。特に、金利が急激に上昇した場合には、支払い額が大幅に増加する可能性がある。
2. 予測の困難さ： 変動金利の変動幅や頻度は予測が困難であり、将来的な金利の変動に対して不安が残る。これにより、長期的な資金計画が立てづらい。
3. 返済計画の不確実性： 返済額が変動するため、予算管理が難しくなることがある。変動金利の変動により、返済計画が見直しを余儀なくされることがある。
変動金利の利用例
変動金利は、様々な金融商品や契約で利用される。
1. 住宅ローン： 住宅ローンにおいて、変動金利を選択することができる。市場金利が低い時期に契約すると、低金利の恩恵を受けられるが、金利の上昇リスクも考慮する必要がある。
2. 短期貸付： 短期の貸付においても、変動金利が利用されることがある。短期間で金利が変動するため、融資のコストを抑えることができる場合がある。
3. 預金口座： 一部の預金口座では、変動金利が適用されることがある。市場金利の変動に応じて、預金の利息が変動する。